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研究报告:广发期货-期权日报:豆粕波动下跌,白糖波动持平-181218

股票名称: 股票代码: 分享时间:2018-12-18 13:57:58
研报栏目: 期权研究 研报类型: (PDF) 研报作者:
研报出处: 广发期货 研报页数: 15 页 推荐评级:
研报大小: 1,010 KB 分享者: aqu****s3 我要报错
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【研究报告内容摘要】

        期权策略
        豆粕期权:CBOT  美豆收至918.25  美分/蒲式耳,连粕收至2662  元/吨。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】期权盘面,主力平值期权隐含波动率降至17%附近。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)USDA  报告显示,截止12  月13  日当周美豆出口检验量97.5  万吨,超市场预期。G20  后中美经贸摩擦降温,市场波动率持续回调。操作上,新仓暂且观望。
        白糖期权:ICE  原糖收于12.49  美分/磅,郑糖主力合约收于5006元/吨。期权盘面,市场缺乏驱动因素,隐含波动率长期维持在15%附近。国内湿冷天气影响新糖开榨,内盘郑糖价格强势,但现货报价基本持平。操作上,新仓暂且观望。
        50ETF  期权:50ETF  收至2.420,主力平值期权隐含波动率持平在23%附近,处于均值水平。宏观方面,中国11  月实际使用外资(FDI)136  亿美元,同比下降27.6%,主因是去年同期基数大;1-11  月FDI为1212.6  亿美元,同比增长1.1%。资金方面,央行12  月17  日重启逆回购操作,进行1600  亿元逆回购应对年末资金压力。操作上,新仓暂且观望。
        

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