1、覆铜板迎来开年第一涨
消息:
据报道,2019 刚刚开始,覆铜板就迎来开年第一涨。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】日前建滔发布涨价通知表示,由于工厂生产成本高企,加之工厂纸板库存已达底线,故从1 月2 日起对所有纸板加价10 元每张。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)涨价的不只建滔,福建利豪电子科技股份有限公司也在1 月2 日发出联络函,称因前期板材的价格持续下跌,造成公司经营亏损,为维持公司持续经营,公司将对(DE 字/L 字)各规格板材价格上调3元每张,22F/CEM-1 各规格板价格上调5 元每张。
简评:
随着5G 商用时代的到来及汽车电子的快速发展,PCB 需求将持续爆发。作为PCB 上游的覆铜板将持续受益于5G 建设的推进及国产替代和国外产能的转移。此次龙头公司建滔的涨价具有一定的示范和带头作用,后续或将进一步传导到其他公司及上下游产业链,相关公司盈利能力有望提升。
相关标的:华正新材(603186)、景旺电子(603228)等。
2、光子人工智能芯片助“中国芯”换道超车
消息:
据报道,近日,光子人工智能芯片项目落户顺义,将这项新技术推向了台前。落地顺义的光子人工智能芯片出自一个由清华、北大、北交大等多所高校的在校博士生组成的创业团队,该团队是全国第一个,也是全球第二个光子人工智能芯片研究团队。
简评:
目前国内电子芯片设计领域能力很强,但在核心加工环节有一个很强的技术壁垒,需依赖国外的高制程光刻机,在成本等多个方面都会受限。而光子人工智能芯片的设计、加工、封装、测试全部在国内完成,摆脱了对国外高制程光刻机的依赖,是我国在芯片领域换道超车的核心技术。结合未来几年千亿级别的通讯网络投资,预计市场前景广阔。
相关标的:博创科技(300548)、光迅科技(002281)等。
3、恒顺醋业上调产品价格
消息:
恒顺醋业最新公告,自1 月1 日起,对恒顺香醋、恒顺陈醋、恒顺料酒等五个品种的产品进行出厂价格调整,上调幅度为6.45%、10%、15.04%三档。其中去年销售额较大的四个系列产品(3716 万至9685 万元不等),调价幅度为10%或15.04%。
简评:
恒顺醋业此番调价,显示了调味品行业具有较强的抗周期属性。调味品占食品类支出比例小,购买频次低且单次购买量小,因而需求弹性弱,提价相对容易。另外,调味品行业寡头垄断格局已现雏形,采用价格领先制来定价。据测算,中国调味品市场规模超3300 亿元,但大部分子领域尚未实现全国化、品牌化,发展空间大。
相关标的:中炬高新(600872)、千禾味业(603027)等。
4、特斯拉超级工厂在沪开工建设
消息:
1 月7 日下午,上海有史以来最大的外资制造业项目特斯拉超级工厂在临港产业区正式开工建设,CEO 埃隆·马斯克及上海市市长应勇出席开工典礼。官方消息称,该工厂一期年生产规模为25 万辆纯电动整车,包括Model 3 等系列车型。本次动工建设的特斯拉超级工厂集研发、制造、销售等功能于一体,全部建成运营后年产能将达50 万辆纯电动整车。
简评:
作为开放新能源汽车外资股比限制后第一家外商独资的汽车工厂,特斯拉超级工厂进展情况很大意义上反映了中国开放市场的程度。而对于特斯拉而言,中国已经是它仅次于美国的第二大市场,此前所有进口到中国的汽车还需要缴纳15%(一度高达40%)的关税,如果该工厂顺利投产,特斯拉便能在中国市场发挥更大的能量。未来甚至有望成为中美合作的标志性项目和事件,国内产业链公司有望直接受益产品放量生产。
相关标的:永利股份(300230)、均胜电子(600699)等。