本周流动性周报主要结论如下:
央行连续 16 日暂停逆回购操作,长期资金利率持续下降:上周央行未进行逆回贩操作,无到期,本周公开市场操作未实现净投放或净回笼。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】10 月累计逆回贩净回笼 600 亿元;9 月累计逆回贩净投放 2700 亿元;上周央行投放4035 亿 MLF,等量续作到期 MLF。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)数据上看,上周 SHIBOR(3 个月)收于3.023%,上升 2.20BP;银行间同业拆借(1 天/7 天)收于 2.39%/3.05%,分别变动 31/-12BP;银行间质押式回贩利率(1 天/7 天)收于 2.38%/2.62%,分别变动 31/10BP;AAA+同业存单到期收益率(1 个月/3 个月/6 个月)收于2.36%/3.05%/3.18%,分别变动-8BP/3BP/-10BP。 上周末国债到期收益率 (1 年 /5 年 /10 年 ) 为 2.58%/3.17%/3.44% , 较 前 一 周 分 别 变 动-15.95/-13.08/-9.15BP。
上周核发 2 家 IPO 批文,基金发行持续增加:上周证监会核准 2 家 IPO 批文,未公布募集金额;上上周证监会核准 2 家 IPO 批文,未公布募集金额。以成立日计,上周共有 19 只普通股票型+偏股/平衡混合型+灵活配置型基金发行,共计 29.90 亿份;上上周发行份额为 16.73 亿份 。
产业资本转减,沪深股通资金持续流入:上周产业资本增持 10.03 亿元,减持 29.70 亿元,净减持 19.67 亿元;上上周产业资本增持 19.65 亿元,减持19.91 亿元,净减持 0.26 亿元。上周沪股通流入资金 43.63 亿,深股通流入资金 27.74 亿,合计流入 71.36 亿;上上周沪股通流入资金 44.69 亿,深股通流入资金 6.53 亿,合计流入 51.21 亿。
市场活跃度方面:上周融资融券余额为 7763.13 亿,占 A 股流通市值 2.05%;上上周融资融券余额为 7693.21 亿,占 A 股流通市值 2.11%。上周全 A 成交额 2.08 万亿,日均 4164.63 亿,截至 11 月 16 日,融资买入额占比 8.1%;上上周全 A 成交额 1.61 万亿,日均 3222.08 亿,截至 11 月 9 日,融资买入额占比 7.7%。
其他我们重点关注的指标里,新政后并购重组通过率 100%:截至 11 月 16日,11 月份股权融资规模 286.81 亿元,其中首发 77.46 亿元,增发 145.65亿元;10 月份股权融资规模 267.23 亿元,其中首发 98.71 亿元,增发 133.75亿元。截至 11 月 16 日,11 月并购重组计划上市 15 家(其中通过 13 家,待表决 2 家);10 月份并购重组计划上市 20 家(其中通过 17 家,未通过 3家),通过率 85%;9 月份通过率 70%。
风险提示:金融监管偏紧,海外不确定性升级。